展望后市，陆彬认为，2022年市场投资主线是“价值回归”和“优质增长”

随着基金二季报陆续发布，基金经理最新持有情况也逐渐明朗。其中包括丘栋荣、陆彬、施成等百亿级明星基金经理。

展望后市，陆彬直言下半年看好优质成长股投资机会，施成对赛道的信心没有动摇，新能源产业链股票依然是持仓主力，陈良栋也主要看好汽车产业链、光伏等风景好、长期增长空间大的行业丘栋荣仍坚持低估价值的投资理念，继续积极配置港股。

施成：持有集中持股

对新能源的信心不可动摇

7月16日，施成管理的基金公开了两季报。从股票仓储来看，多只基金在第二季度仍维持着高仓储运营。例如，国投瑞银新能源股仓位91.42%，较上季度末上涨2.38%个百分点。国投瑞银产业走势股票仓位92.1%，较上季度末上涨1个百分点。此外，国投瑞银先进制造，国投瑞银进宝股份均超过90%。此外，今年3月成立的国投瑞银产业两年持股仓位为61.91%。

从具体持仓来看，二季度对新能源套餐的信心坚定不移，其管理的持仓组合仍保持集中持股风格，新能源产业链的股票是持仓主力，二季度基金净值也普遍迎来大幅反弹。

值得一提的是，施成管理五只基金最新管理规模超过247亿元，比一季度末的203.39亿元增加44亿元。其中，国投瑞银新能源最新规模90.93亿元，较上期末78.74亿元增长12.19亿元。国投瑞银先进制造，国投瑞银进宝单季度规模均增长逾12亿元。

展望后市，施成表示，需求增量来自国内，供应大部分来自海外。如果在增长行业，需求本身的快速增长可能会继续加强逻辑。利润继续向上游转移，中下游其他部分利润在压缩状态下下半年仍将继续。资源品瓶颈，最早将在2023年底前缓解，因此需求好了，上游可以赚取大部分产业链利润，这是一条客观规律，不以人的意志为转移。

陆彬：继续重仓新能源板块

看好良性增长后市机会

7月15日，陆彬管理的基金发布了两季报。从股票仓储来看，多只基金在第二季度仍维持着高仓储运营。其中，汇丰晋信智造先锋股份仓位90.12%，较一季度末下降2.25个百分点。汇丰晋信低碳先驱股仓位90.53%，比一季度末下降0.98个百分点。此外，陆彬在今年4月接手汇丰晋信龙腾后，大幅提升该基金的股权仓位，较一季度末上涨38.3个百分点，为91.93%。

从具体持仓来看，陆彬管理的基金前十大重仓股总体变化不大，新能源相关股在前十大重仓股中仍占有较高比例。

以汇丰晋信低碳先锋为例，截至二季度末，该基金前十大重仓股中，新能源相关股占据8个席位，合计占基金资产净值比例超过46%。亿纬锂能源相信，将成为基金新进前十大重仓股，进行增持，雅化集团、比亚迪减持、广汇能源、碧水源淡出前十大重仓股之列。

顺带一提，今年6月新成立的汇丰晋信时代先锋，以及4月接手的汇丰晋信龙腾陆彬最新管理规模达到339亿元，比上季度末增加近32亿元。其中，汇丰晋信低碳先锋最新规模109.9亿元，比上季度末增长13.19亿元。

展望后市，陆彬认为，2022年市场投资主线是“价值回归”和“优质增长”。站在当下，向更“优质增长”倾斜，将是后续市场的主要投资机会。

丘栋荣：减持美团、快手

二季报显示，他管理的包括中庚价值导航、中庚小盘价值在内的4只基金在第二季度仍将继续保持90%以上的高仓位运营，同时在港股持仓方面，也将继续保持40%以上相对较高比例的配置。

丘栋荣也在两季报中表达了对后市的乐观看法，称2022年二季度，压制因素有所缓解，权益资产呈V型走势，10年国债窄幅震荡，中证800股风险溢价季末跌至0.43倍标准差水平，处于历史均值上方。

根据基本风险和风险溢价的资产配置策略，在基金报告期内维持较高的权益配置仓库，特别是积极配置港股。

不仅是中庚价值导航，丘栋荣管理的另一支港股可投资基金中庚价值品质第二季度也同时减持美团、快手。

聂世林、陈良栋大幅新增新能源板块入库

随着安信优势的增加，长城久富也是近期最早发布两季报的两个业绩基金。安信优势增长现职基金因故由聂世林担任，Wind数据显示，截至7月15日，管理该基金6年多来，任职期间回报为221.39%，年化回报近20%，长城久富在现任基金经理陈良栋管理的3年多来，年化回报超过33%。

从重仓股变化看，一季度重仓金地集团、招商龙头、包括保利发展在内的房地产股，以及郁矿能源等煤炭股在二季度退出前十大重仓股名单，等待新能源股增加。此外，芒果超媒体、分众媒体、三七互娱三家媒体股也在第二季度新进入前十大重仓股。

前十大重仓股中，东山精密、等新能源股及龙头——贵州茅台新晋长城久富前十大重仓股、动力电池龙头——宁德时代也小幅增长。